ส่องพื้นฐาน เฟ้น 4 หุ้นเด็ด AOT-BDMS-BGRIM-SCB

หุ้น AOT แนะนำซื้อ เป้าหมาย Consensus 75บ.

- ศบค. ทยอยปลดล็อคเปิดประเทศรับนักท่องเที่ยวต่างชาติตั้งแต่ 1 พ.ย. 64 โดย 1 พ.ค. 65 ยกเลิก Test & Go มาตรวจ ATK ก่อนเข้าประเทศแทน

- สถานการณ์โควิดในประเทศคลี่คลาย เตรียมประกาศ โควิดเป็นโรคประจำถิ่นตั้งแต่ 1 ก.ค.นี้ หนุนนักท่องเที่ยวชาติมีแนวโน้มเดินทางเข้าไทยเพิ่มขึ้นอย่างมีนัยยะ และเห็นการฟื้นตัวที่ชัดเจนของ AOT ในครึ่งหลังปีนี้เป็นต้นไป

- แนวรับ 70.5/71 แนวต้าน 73/75

หุ้น BDMS แนะนำซื้อ เป้าหมาย 32บ.

- ผู้บริหารปรับเป้ารายได้ปีนี้จากโต 12-15% เป็นเติบโต 15-20% และเพิ่มเป้า EBITDA Margin 1% เป็น 23% หลังรายได้และกำไร 1H65 ดีเกินคาด 

- โดย Q2/65 รายได้ผู้ป่วยไทย non-covidกลับมา เท่า Q2/62 ปีก่อนโควิด และรายได้ผู้ป่วยต่างชาติ non-covid กลับมาสู่ระดับ 90% ของ Q2/62

- ปรับเพิ่มประมาณการ สะท้อนเป้ารายได้ใหม่ และผู้ป่วยต่างชาติที่ฟื้นตัวต่อเนื่องโดยคาดกำไรปีนี้โต 45% และเพิ่มอีก 11% ในปีถัดไป

- แนวรับ 27/27.5 แนวต้าน 29.5/30.5

หุ้น BGRIM แนะนำซื้อ เป้าหมาย 48บ.

- กำไรปกติ Q2/65 301 ลบ.ฟื้นตัวจากขาดทุน -12 ลบ. ในไตรมาสก่อน จากต้นทุนก๊าซลดลง -4%QoQ ขณะที่รายได้ขายไฟฟ้าทรงตัว

- แนวโน้มต้นทุนก๊าซกลับมาเพิ่มขึ้นอีกครั้งใน Q3/65F ซึ่งจะกดดันอัตรากำไร   โดยคาดว่าการปรับขึ้นค่า Ft จะเห็นผลบวกเต็มที่ตั้งแต่ Q4/65F เป็นต้นไป

- 5 โครงการ SPP Replacement จะสร้างเสร็จในปีนี้ซึ่งช่วยลดการใช้ก๊าซ -15% ทำให้หนุนกำไรเต็มที่ในปีหน้า

- แนวรับ 38/38.5 แนวต้าน 40.5/41.5

SCB แนะนำซื้อ เป้าหมาย 142บ.

- Q2/65 กำไร+14%YoY 1H65 +6% YoY ผลจากรายได้ดอกเบี้ยที่เพิ่มขึ้น +ตั้งสำรองลดลงเป็นหลัก

- ยังอยู่ระหว่างการปรับเปลี่ยนโครงสร้างไปเป็นกลุ่มบริษัทเทคโนโลยีการเงินในระดับภูมิภาคคงใช้เวลา คาดยังไม่เห็นผลบวกชัดเจนในปีนี้

- ปรับประมาณการกำไรทั้งปี 65 ลงเล็กน้อย จาก 1H65 ทำได้ต่ำคาด แต่ราคายังมี upside กว้าง บวกรับผลบวกแนวโน้มดอกเบี้ยขาขึ้นดีต่อ NIM

- แนวรับ 104/105 แนวต้าน 109/110