BE8 โบรกฯมองโตเด่น จับตาขยายตลาดตปท.-โครงการใหญ่

บล.กรุงศรี พัฒนสิน ส่องหุ้น BE8 หรือ บริษัท เบริล 8 พลัส จำกัด (มหาชน) โดยฝ่ายวิจัยมอง Slightly Positive ต่อแนวโน้มกำไร Q1/66 ที่คาดยังทำ new high ได้ต่อเนื่องที่ 61 ลบ. (+156%y-y, +23%q-q) หลังรวมกำไรจาก BAYCOMS เป็นไตรมาสแรก และยังทยอยรับรู้งาน จาก backlog ที่ผ่านมาอย่างต่อเนื่อง โดยโครงการระดับ Mega project คาดจะเริ่มเห็นเข้ามามากขึ้นใน 2H66 หลังการเลือกตั้ง

นอกจากนี้ใน Q2-Q3/66 คาดจะเริ่มเห็นความชัดเจนเกี่ยวกับการขยายออกสู่ตลาดต่างประเทศมากขึ้น ซึ่งอาจเห็นในรูปแบบการรับงานต่อจากบริษัทต่างประเทศ ก่อนทำ M&A หรือ JV ในระยะถัดไป โดยภาพการเติบโตของบริษัทยังคงแข็งแกร่ง ทั้งภาพระยะกลางที่ประเมินกำไรในช่วง ปี2565-68 โตสูง +63%CAGR และระยะสั้นที่คาดกำไรปี66 นี้โตเด่น +144% เป็น 338 ลบ. ทั้งนี้วันนี้(3 พ.ค.66) จะมีขึ้น XD จ่ายปันผล0.005 บาท/หุ้น และแจกหุ้นปันผลในอัตรา หุ้นเดิม:หุ้นปันผล 10:1 (จ่าย19 พ .ค.) ทำให้เกิด EPS dilution -9.1% โดย ราคาเป้าหมายปี66  ใหม่ สะท้อน Dilituion จากหุ้นปันผลเหลือ 91 บาท

ฝ่ายวิจัยแนะนำ ซื้อ ให้ราคาเป้าหมายที่ 91.00 บาท **