BA-SUSCO-GFC มีอะไรดี? บล.ทรีนีตี้ ชูหุ้นเด่นสัปดาห์นี้

#ทันหุ้น - บล.ทรีนีตี้ สแกน 3 หุ้นเด่นที่น่าสนใจประจำสัปดาห์นี้ ซึ่งมีปัจจัยเชิงบวกทั้งด้านพื้นฐานและธีมการลงทุนระยะสั้น ได้แก่ 1) BA (Consensus TP @19.9) คาด Q3/66 มีกำไรเป็นบวก และสูงกว่า Pre-Covid ด้าน Passenger Volume คาดฟื้นตัวที่ 70% จากช่วง Pre-COVID บริษัทควบคุมต้นทุน ดอกเบี้ยจ่ายได้ดี ในขณะที่ Ticket Fare สูงกว่าช่วง Pre-COVID ราว 17% ส่งผลให้มีกำไรที่สูงขึ้น ทั้งนี้ สนามบินสมุยมีรายได้ฟื้นตัวจากช่วง Pre-COVID 90% และพร้อมเข้า High Season ในไตรมาส 4 

2) SUSCO ปรับแบรนด์ ครั้งใหญ่ ดึง SINOPEC บริษัทน้ำมันยักษ์ใหญ่จากประเทศจีน ขยายสถานีบริการน้ำมัน SINOPEC SUSCO จำนวน 5 สาขาในปีนี้ มองการลดภาษีน้ำมันช่วยทำให้ราคาน้ำมันปรับลดลง หนุนคนใช้น้ำมันเพิ่มขึ้น ทั้งนี้ ช่วง Q4/66 เข้า High Season การท่องเที่ยว หนุนการใช้น้ำมันเดินทางสัญจรเพิ่มขึ้น Valuation ต่ำ PBV เพียง 1.0x ถูกว่า PTG และ OR ที่ 1.7-2.0x

3) GFC (Consensus TP @12.0) คาดกำไร Q3/66 ทำระดับ New High  คาด Gross Margin ที่ 48% สูงกว่ากลุ่มการแพทย์โดยทั่วไป อานิสงส์จากการส่งเสริมการมีบุตรของจีน ค่าบริการ IVF ในไทยถือว่าถูกกว่าในต่างประเทศ Success rate ของ GFC อยู่ที่ 61-38% สูงกว่ากลุ่มที่ 40-45% คาดกำไรปี 2567 โตกว่า 50% จากการเปิดสาขาเพิ่ม 2 แห่ง P/E ที่ 25x ยังถือว่าใกล้เคียงกลุ่มการแพทย์