CBG โบรกคาดกำไร Q2/69 ฟื้นตัว เพิ่มคำแนะนำเป็น”ซื้อ”

#CBG #ทันหุ้น-บล.ฟินันเซีย ไซรัส ได้ปรับเพิ่มคำแนะนำในหุ้นบริษัท คาราบาวกรุ๊ป จำกัด (มหาชน) หรือ CBG ขึ้นเป็น"ซื้อ" โดยให้ราคาเป้าหมายที่ 50 บาท ซึ่งฝ่ายวิจัยคาดกำไรสุทธิไตรมาส 2/69 ของ CBG ฟื้นตัวมาอยู่ที่ 637 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 4% จากไตรมาสก่อน หรือ QoQ โดยมีปัจจัยหนุนจากยอดขายในประเทศ โดยเฉพาะเครื่องดื่มชูกำลังและธุรกิจจำหน่ายสุรา แม้รายได้ต่างประเทศยังถูกกดดันจากการหายไปของตลาดกัมพูชา รวมถึง margin ที่ลดลงจากต้นทุนอลูมิเนียมและก๊าซที่สูงขึ้น อย่างไรก็ตาม SG&A เริ่มดีขึ้นจาก utilization โรงงานที่สูงขึ้น และลูกค้า OEM ใหม่

ฝ่ายวิจัยฟินันเซีย ไซรัส ระบุว่า ผู้บริหาร CBG เดินหน้าปรับกลยุทธ์ต่างประเทศเพื่อสร้าง growth driver ใหม่ทดแทนกัมพูชา ผ่านการขาย concentrate และให้ OEM ท้องถิ่นผลิต/จัดจำหน่ายใน UK, Afghanistan หากโมเดลนี้สำเร็จจะเป็นบวกต่อกำไรตั้งแต่ปี 2570 เป็นต้นไป

โดยให้แนวรับที่ 41.25 /39.50 บาท ส่วนแนวต้านที่ 45/48 บาท