TTCL หยวนต้า มองหุ้นราคาถูก-ปันผลสูง แนะนำซื้อ

#TTCL #ทันหุ้น-บล.หยวนต้า(ประเทศไทย) แนะนำซื้อหุ้นบริษัท ทีทีซีแอล จำกัด(มหาชน) หรือ TTCL ให้ราคาเป้าหมายที่ 6.94 บาท ด้วยราคาหุ้นปัจจุบันยังมี Upside gain 97.2%จากราคาเป้าหมาย และคาดว่าจะจ่ายเงินปันผลในงวดครึ่งแรกปี 2567 ที่ 0.12 บาท ให้yield 3.4%  โดยยังคงประมาณการกำไรปกติปี 2567 ที่ 466 ล้านบาท ด้วยฐานที่สูงจากการใช้ประโยชน์ทางภาษีเป็นปีสุดท้ายในปี 2566 ทำให้กำไรปี 2567 ชะลอตัว 6.5% 

นอกจากนี้ฝ่ายวิจัยหยวนต้าฯ คาดว่ากำไรปกติไตรมาส 1/67 ของ TTCL อยู่ที่ 147 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 41.9% YoY แต่ลดลง 19.5% QoQ เนื่องจากไตรมาส 4/66 มีประโยชน์ทางภาษี 103 ล้านบาท แต่ไตรมาส 1/67 คาดมีค่าใช้จ่ายภาษี 18 ล้านบาท ถือว่ากำไรไตรมาส 1/67 ดีกว่าที่ประเมินไว้ก่อนหน้าที่ราว 100 ล้านบาทเท่านั้น

ขณะที่โรงไฟฟ้าในเมียนมายังจ่ายเงินปกติและมีความเสี่ยงน้อย เนื่องจากเป็นสิ่งจำเป็ฯไม่ว่าฝ่ายใดจะปกครองประเทศก็ตาม ขณะที่ Backlog ปัจจุบันอยู่ที่ราว 2 หมื่นล้านบาท มีงานโอกาสชนะสูงอีกไม่น้อยกว่า 1 หมื่นล้านบาท