KGI จัด 2 หุ้นเด่น แนะเก็งกำไร ตามปัจจัยพื้นฐาน

#ทันหุ้น - บล.เคจีไอ (ประเทศไทย) จัด 2 หุ้นเด่น แนะเก็งกำไร ตามปัจจัยพื้นฐาน ได้แก่ BBL เป้าพื้นฐาน 185 บาท โดย 1) มุมมองด้านเทคนิค ประเมินราคาหุ้น Sideway up ประเมินแนวรับ 152.5 บาท / แนวต้าน 155 – 157 บาท กรณีสามารถ Break กรอบแนวต้านนี้ได้ ประเมินแนวต้านถัดไป +/- 160 บาท (Stop loss 150.5 บาท) 2) คาดวัฏจักรดอกเบี้ยขาลงของไทย มีโอกาสยืดระยะเวลาออกไปอีก จากการส่งสัญญาณทิศทางอัตราดอกเบี้ยของ ธปท ล่าสุด หนุน Sentiment บวกต่อประมาณการฯ NIM ขณะที่คาดคุณภาพสินทรัพย์ของ BBL* แข็งแกร่ง เนื่องจากเน้นสินเชื่อองค์กรขนาดใหญ่ 3) Valuation ถูก PBV 0.53 เท่า Dividend yield >5% ต่อปี สำหรับ 2H67 คาดปันผลที่เหลืออีกราว +5 บาท (Yield 3.3%) … มีโอกาสปันผลมากกว่าคาด

*ราคาล่าสุดที่ 153.50 บาท

แนะนำหุ้น BEM ให้เป้าพื้นฐาน 11.2 บาท โดย 1) มุมมองด้านเทคนิค ประเมินราคาหุ้นมีโอกาสฟื้นตัว (ในแนวโน้มขาลง) หลังปรับลงแรง ประเมินแนวรับ 7.0 บาท / แนวต้าน 7.2 – 7.3 บาท กรณี Rebound ผ่านกรอบแนวต้านนี้ได้ ประเมินแนวต้านถัดไป +/- 7.6 บาท (Stop loss 6.9 บาท) 2) ประเมินราคาหุ้นปรับลงแรง ขณะที่ปัจจัยพื้นฐานไม่ได้เปลี่ยน เราคาดจำนวนผู้โดยสารทั้งรถไฟฟ้าใต้ดินและทางด่วนยังเติบโตดีต่อเนื่อง ขณะที่ลุ้น Upside จากโครงการทางด่วน Double-deck ที่คาดจะได้ข้อสรุปจากภาครัฐฯใน 1Q68 3) Valuation ลงมาใกล้ระดับช่วงวิกฤตโควิด-19 แล้ว PBV ล่าสุด = 2.9 เท่า เป็นระดับต่ำสุดตั้งแต่วิกฤตโควิด เป็นต้นมา ขณะที่คาดกำไรยังโตต่อเนื่องและยังมีการลงทุนใหม่ๆ (รถไฟฟ้าสายสีส้ม ทางด่วน Double deck)

*ราคาล่าสุดที่ 153.50 บาท