CGSI ชวนลงทุนหุ้นจีน ผ่านกองทุนคุณภาพ HIGH CONVICTION CHINA FOCUS

คุณพิสิษฐ์ นิยมธรรมกิจ ผู้จัดการกองทุนอาวุโส หัวหน้าฝ่ายจัดการกองทุนส่วนบุคคล บริษัทหลักทรัพย์ ซีจีเอส อินเตอร์เนชั่นแนล (CGSI) เปิดเผยถึง แนวทางการลงทุนในประเทศจีน เพราะปัจจุบันถือว่าการดำเนินงานด้านเศรษฐกิจภายในประเทศ และนโยบายกระตุ้นเศรษฐกิจของจีนเป็นที่น่าจับตามองเป็นอย่างมาก 

เมื่อสิ้น เดือนกันยายน 2568 ที่ผ่านมา ครบรอบ 5 ปี ของกองทุน SMART EQUITY TACTICAL ASSET ALLOCATION ซึ่งเป็นกองทุนที่ประสบความสำเร็จเป็นอย่างมากของ CGSI ซึ่งเน้นลงทุนในหลายสินทรัพย์ โดยอัตราผลตอบแทนในช่วง 5 ปีที่ผ่านมาสูงถึง +211.93% หรือประมาณ 3 เท่า 

และกองทุน HIGH CONVICTION CHINA FOCUS ที่ออกมาในช่วง เดือนเมษายน ปี 2567 ปัจจุบันผ่านมา 18 เดือน มีอัตราผลตอบแทนเติบโตขึ้นกว่า +172.83% หรือประมาณ 3 เท่าเช่นเดียวกัน  

ซึ่งหากเทียบอัตราผลตอบแทนของกองทุนรวมที่ลงทุนในหุ้นจีน ในประเทศไทยทั้งหมด กองทุนของ CGSI ถือว่าทำผลตอบแทนได้อันดับ 1 เมื่อเทียบกับกองทุนทั้งหมด 2 ปีซ้อน (ปี 2567-2568)  

หากถามว่าปัจจัยอะไรที่ทำให้กองทุนของ CGSI ประสบความสำเร็จ อันดับแรกคือประสบการณ์ของผู้จัดการกองทุน รวมถึงกลยุทธ์การลงทุน และระบบการลงทุนโดยฉพาะของ CGSI ที่มีความแตกต่างจากคู่แข่ง ซึ่งจะเฟ้นหาบริษัทที่ยอดเยี่ยม เพื่อลงทุนในบริษัทที่ CGSI  มีความมั่นใจว่าจะสร้างผลตอบแทนที่ดีต่อนักลงทุน

ทั้งนี้สถานการณ์การลงทุนที่เปลี่ยนแปลงไปค่อนข้างมาก โดยเฉพาะความสัมพันธ์ระหว่างสหรัฐฯและจีน ซึ่งถือว่าเป็นปัจจัยเสี่ยงทั้งทางบวกและทางลบต่อการลงทุนของโลกในปัจจุบันโลก 

โลกการลงทุนของเราถือได้ว่าอยู่ในจุดเปลี่ยนสำคัญคือการเปลี่ยนจาก Global Station ไปสู่ Duo call world หรือการที่โลกแตกเป็นสองขั้ว คือ ฝั่งสหรัฐฯและจีน โดยเรื่องสำคัญที่เป็นประเด็นหลักได้แก่  การค้า, ห่วงโซ่อุปทาน, ซัพพลายเชน, เทคโนโลยี และระบบการเงิน เป็นต้น 

จากการที่สหรัฐฯนั้น เป็นมหาอำนาจของโลกมาอย่างยาวนาน วันนี้ถือว่ามีผู้ท้าทายอำนาจซึ่งทางฝั่งจีนได้มีการเตรียมการในเรื่องต่างๆ ไว้แล้วทั้งเรื่องการค้า ซัพพลายเชน จีนได้ดำเนินการผ่าน โครงการ Belt and Road Initiative (BRI) หรือ โครงการหนึ่งแถบหนึ่งเส้นทางของจีน ซึ่งเป็นยุทธศาสตร์การพัฒนาโครงสร้างพื้นฐานระดับโลกเพื่อเชื่อมโยงจีนกับเอเชีย ยุโรป แอฟริกา และลาตินอเมริกา โดยมีเป้าหมายเพื่อการค้า การลงทุน และอิทธิพลทางภูมิรัฐศาสตร์ มีประเทศเข้าร่วมแล้วมากกว่า 150 ประเทศ 

ในส่วนของเทคโนโลยี ปัจจุบันจีนก็พยายามไล่ตามสหรัฐฯให้ทัน รวมถึงระบบการเงินที่ปัจจุบันประเทศจีนนั้นมีระบบ CIPS (Cross-Border Interbank Payment System) คือ ระบบชำระเงินระหว่างธนาคารข้ามพรมแดนที่ใช้สกุลเงินหยวน (RMB) ซึ่งก่อตั้งโดยธนาคารกลางจีน ส่วนทางฝั่งสหรัฐฯมีระบบ SWIFT ในสหรัฐอเมริกา (US) ทำงานเหมือนกับที่อื่นในโลก คือเป็นเครือข่ายส่งข้อความปลอดภัยให้ธนาคารและสถาบันการเงินสื่อสารกันเพื่อยืนยันและส่งคำสั่งโอนเงินข้ามประเทศ และประเทศจีนยังเดินหน้าสะสมทองคำเข้ามาเป็นทุนสำรองของประเทศอีกเป็นจำนวนมาก

“ซึ่งสุดท้ายหากโลกแบ่งเป็นสองข้างของระบบการเงิน นักลงทุนจะเลือกไปทางฝั่งประเทศจีนที่มีทองคำหนุนหลังหรือสหรัฐฯ ที่มี stable coin” คุณพิสิษฐ์  กล่าว 

ทางด้าน คุณรักไผท ณรงค์ศักดิ์ ผู้อำนวยการ ฝ่ายจัดการกองทุนส่วนบุคคล บริษัทหลักทรัพย์ ซีจีเอส อินเตอร์เนชั่นแนล (CGSI)  เปิดเผยถึง โอกาสด้านการลงทุนในหุ้นจีน มี 3 เรื่องสำคัญที่ต้องติดตามเป็นพิเศษ อาทิ 

1. ต้องมองหาบริษัทที่มีโอกาสเติบโตในระดับโลก 

2. บริษัทที่รัฐบาลจีนสนับสนุน 

3. สถานะทางการเงินและความสามารถในการทำกำไรในธุรกิจ 

สรุปได้เป็น  6 อุตสาหกรรม ดังนี้ 

1. อุตสาหกรรม Luxury brands (แบรนด์หรู) 

2. อุตสาหกรรมสินค้าจีน

3. อุตสาหกรรมท่องเที่ยว

4. อุตสาหกรรมอสังหาริมทรัพย์

5.อุตสาหกรรมเซมิคอนดักเตอร์ 

6.อุตสาหกรรม AI และ Cloud

โดยกองทุนที่ CGSI มีให้เลือกลงทุนในปัจจุบันนั้นสามรถตอบโจทย์นักลงทุนที่อยากลงทุนในหุ้นจีน ด้วยความโดดเด่นด้านกลยุทธ์การลงทุนเฉพาะทาง อีกทั้งยังเป็นการลงทุนโดยตรงในหุ้นจีน ซึ่ง CGSI มีความเข้าใจในธุรกิจอย่างลึกซึ้ง และสามารถอธิบายถึงการเติบโตและให้ข้อมูลเชิงลึกแก่นักลงทุนได้ 

เพราะก่อนที่จะเริ่มเปิดกองทุนจีน ทาง CGSI ได้มีการไปศึกษาบริษัทต่างๆในประเทศจีนมาก่อนแล้ว 3-5 ปี ประกอบกับบริษัทแม่ของ CGSI เป็นโบรกเกอร์ขนาดใหญ่ในประเทศจีน ทำให้การเข้าถึงข้อมูลค่อนข้างได้เปรียบเมื่อเทียบกับที่อื่น 

สุดท้าย CGSI  ได้ฝากถึงนักลงทุนที่อยากลงทุนในหุ้นจีน ว่าทำไมต้องลงทุนกับกองทุน HIGH CONVICTION CHINA FOCUS เพราะถ้าคุณเชื่อว่าโลกกำลังเปลี่ยนขั้ว อนาคตกำลังจะเปลี่ยนไป ถ้าหากมองว่าจีนกำลังจะก้าวขึ้นมาเป็นอีกขั้วอำนาจหนึ่งของโลกเทียบเทียมกับสหรัฐฯ 

และหากนักลงทุนจะเลือกวางเงินไว้เพื่อการการเติบโตในระยะ 5-10 ปีข้างหน้า การลงทุนกับ CGSI ก็ถือว่าเป็นการลงทุนที่พร้อมจะเติบโตไปกับประเทศจีน และจะสามารถสร้างผลตอบแทนของพอร์ตการลงทุน ให้เติบโตไปพร้อมกันได้อย่างมั่นคงและมีเสถียรภาพ