ส่องหุ้น BDMS โบรกฯมอง Valuation จูงใจ, คาดกำไร Q4/64 โต
ทันหุ้น-บล.โนมูระ พัฒนสิน แนะนำซื้อหุ้นบริษัท กรุงเทพดุสิตเวชการ จำกัด(มหาชน) หรือ BDMS ให้ราคาเป้าหมายที่ 29 บาทต่อหุ้น โดยเลือกเป็นหุ้นเด่นในกลุ่มการแพทย์ เนื่องจากมองว่าระยะสั้นในไตรมาส 4/64 คาดว่ากำไรปกติจะดีกว่าที่คาดไว้เดิม จากการใช้บริการลูกค้าทั่วไปดีขึ้นต่อเนื่อง ทำให้รายได้ธุรกิจโรงพยาบาลเติบโตดีกว่าคาด และมีอัตราการครองเตียงเฉลี่ยสูงราว 70% ประกอบกับค่าใช้จ่าย SG&A ต่อรายได้มีสัดส่วนน้อยกว่าคาดเดิม
ส่วนกำไรปกติทั้งปี 2564 คาดว่าจะดีกว่าคาดราว 6% ขณะที่ในปี 2565 ยังคาดว่ากำไรปกติจะเติบโตต่อเนื่องกว่า 20% จากฐานปกำไรปกติใหม่ปี 2564 ตามการใช้บริการของลูกค้าทั่วไปเพิ่มขึ้น และให้บริการฉีดวัคซีนโมเดอร์น่า
นอกจากนี้ราคาหุ้น BDMS ในปัจจุบันยังต่ำกว่าราคาช่วงก่อนเกิดการแพร่ระบาดโควิด-19 (สิ้นปี 2562) ราว 12% และซื้อขาย พี/อี ปี 2565-2566 เฉลี่ย 30-40 เท่า ต่ำกว่าช่วงก่อนการแพร่ระบาดโควิด ซึ่งซื้อขายที่ +1.0SD พี/อี ที่ 47-48 เท่า จึงมองว่าหุ้น BDMS มี Valuation จูงใจเมื่อเทียบกับโอกาสเติบโต
ราคาหุ้น BDMS ล่าสุดเคลื่อนไหวอยู่ที่ 22.80 บาท ลบ 0.10 บาท หรือ 0.44% มีมูลค่าการซื้อขาย 334.47 ล้านบาท