หุ้น TOP ดีดขึ้น กรุงศรีเพิ่มคำแนะนำ-ราคาเป้าหมาย สงครามยืดเยื้อหนุนกำไรโต

#ทันหุ้น-หุ้นบริษัท ไทยออยล์ จำกัด (มหาชน) หรือ TOP ราคาปรับขึ้น 1.49% "กรุงศรี"ปรับเพิ่มคำแนะนำเป็น"ซื้อ" พร้อมปรับราคาเป้าหมายขึ้นมาอยู่ที่ 83 บาท มองสงครามตะวันออกกลางที่ยืดเยื้อ ส่งผลทำให้มีกำไรและการจ่ายเงินปันผลเติบโต ขณะที่มี upside จากโครงการ CFP ที่ช่วยหนุนการเติบโต เลือกเป็นหุ้นเด่นในกลุ่มโรงกลั่น

ความเคลื่อนไหวราคาหุ้น TOP อยู่ที่ 68.00 บาท บวก 1.00 บาท หรือ 1.49% ระหว่างวันราคาได้ปรับขึ้นมาสูงสุดที่ 68.75 บาท โดยมีมูลค่าการซื้อขาย 973.65 ล้านบาท

บล.กรุงศรี ได้ปรับเพิ่มคำแนะนำในหุ้น TOP เป็น"ซื้อ" จากเดิมแนะนำ"ถือ" พร้อมทั้งปรับเพิ่มราคาเป้าหมายขึ้นเป็น 83 บาท จากเดิมอยู่ที่ 70 บาท โดยเลือกเป็นหุ้น Top pick ของกลุ่มโรงกลั่น ซึ่งการปรับเพิ่มขึ้นเป็นผลมาจากผลกระทบที่สงครามยืดเยื้อ ทำให้กำไรและจ่ายปันผล เพิ่มขึ้น 80-128 bps เป็น yield ราว 7.5% และ 4.5% จากเดิมราว 6% และ 3.7% ดีกว่าเดิมและอยู่ในระดับสูงกว่าปกติต่อเนื่องใน 2569-2570 และ สภาพคล่องสูงขึ้นเพียงพอรองรับการลงทุน ERU เองหากสุดท้ายเจรจากับ GPSC ไม่สำเร็จ รวมถึง FCF yield พลิกเป็นบวกในปี 2570-2571 (Vs. เดิมยังติดลบจากไม่พอกลบภาระลงทุน CFP)

โดยเลือก TOP ขึ้นมาเป็น Top pick ของกลุ่มโรงกลั่นแทน จากภาพระยะยาวเด่นกว่ากลุ่มหลัง CFP full COD และประโยชน์ของ L-H crude มีแนวโน้มเพิ่มขึ้น รวมถึงยังมี upside จากความคืบหน้าของข้อพิพาทโครงการ CFP (ใช้เวลา 2-4 ปี เริ่มกระบวนการเมื่อ 2025) ที่หากชนะคดีคาดอาจได้รับเงินชดเชย