KGI คัด 3 หุ้นเด่น แนะเก็งกำไร ตามปัจจัยพื้นฐาน
#ทันหุ้น - บล.เคจีไอ (ประเทศไทย) คัด 3 หุ้นเด่น แนะเก็งกำไร ตามปัจจัยพื้นฐาน ได้แก่ BEM ให้เป้าพื้นฐาน 11.2 บาท โดย 1) มุมมองด้านเทคนิค ราคาหุ้นยืนเหนือค่าเฉลี่ย 200 วัน ขณะที่กราฟราคารายสัปดาห์ Indicator MACD RSI ฟื้นตัวก่อนราคาหุ้น (Bullish divergence) ประเมินแนวรับ 7.95 บาท / แนวต้าน 8.15 – 8.3 บาท กรณี Break ผ่านกรอบแนวต้านนี้ได้ ประเมินแนวต้านถัดไป +/- 8.6 บาท (Stop loss 7.8 บาท) 2) ประเมิน Sentiment บวกจากนโยบายรถไฟฟ้า 20 บาทตลอดสาย โดยฝ่ายวิจัยฯประเมินมีโอกาสที่ภาครัฐฯจะตั้งกองทุน IFF ซื้อคืนสัญญาสัมปทาน แล้วทำสัญญาว่าจ้างเดินรถฯต่อ ซึ่งจะทำให้ BEM* ได้รับกระแสเงินสดก้อนใหญ่ รวมทั้งรายได้การบริหารเดินรถฯ 3) คาดกำไร 3Q67 โต YoY QoQ โดยฝ่ายวิจัยฯประเมินรายได้จากการขายบัตรโดยสารรถไฟฟ้าเดือน ส.ค. โต +14% YoY (ผลจากการปรับขึ้นราคาตั๋ว) รวมทั้งรายได้เงินปันผลจาก บ.ลูกที่หนุนเข้ามา
*ราคาล่าสุดที่ 8.00 บาท
แนะนำ TIDLOR ให้เป้าพื้นฐาน 20.5 บาท โดย 1) มุมมองด้านเทคนิค รูปแบบราคา Sideway up ประเมินแนวรับ 18.7 บาท / แนวต้าน 19.2 – 19.5 บาท กรณี Break ผ่านกรอบแนวต้านนี้ได้ ประเมินแนวต้านถัดไป +/- 20 บาท (Stop loss 17.6 บาท) 2) ประเมินรับ Sentiment บวกจากมาตรการภาครัฐฯ ประเมินนโยบายประชานิยมที่ใช้กระตุ้นเศรษฐกิจระดับฐานราก (แจกเงิน ขึ้นค่าแรง ปรับโครงสร้างหนี้) จะหนุน Sentiment บวกต่อ TIDLOR* 3) ประเมินวัฏจักรดอกเบี้ยขาลงเป็นอีกปัจจัยบวก เราประเมินแนวโน้มอัตราดอกเบี้ยนโยบายของเฟดจะเริ่มต้นเป็นขาลงตั้งแต่สัปดาห์นี้ และคาด ธปท จะลดอัตราดอกเบี้ยนโยบายในต้นปีหน้า 4) Valuation ไม่แพง Forward PE 13.2 เท่า ยังต่ำกว่า -1 S.D. ที่ราว +/- 14 เท่า
*ราคาล่าสุดที่ 18.90 บาท
แนะนำ GABLE ให้เป้า Consensus 4.95 บาท โดย 1) มุมมองด้านเทคนิค รูปแบบราคาเริ่มฟื้นตัว Rounding bottom ประเมินแนวรับ 3.98 บาท / แนวต้าน 4.08 – 4.24 บาท กรณี Break ผ่านกรอบแนวต้านนี้ได้ ประเมินแนวต้านถัดไป +/- 4.40 บาท (Stop loss 3.80 บาท) 2) ประเมิน Sentiment บวกจากความคืบหน้า “Virtual Banking” เนื่องจากกลุ่มธนาคารฯ เป็นลูกค้าหลักของ GABLE (รายได้ +/- 40% ของรายได้รวม) คาดโครงการนี้จะหนุน Backlog ของ GABLE 3) Valuation ไม่แพง Forward PE 10.4 เท่า ต่ำกว่า -1 S.D. ที่ 11.5 เท่า Dividend yield 4.4%
*ราคาล่าสุดที่ 4.02 บาท