SCC 'หยวนต้า' คาด Q3 กำไร 1.0 หมื่นลบ. พื้นฐาน 530 บ.
ทันหุ้น - บล.หยวนต้า (ประเทศไทย) จำกัด ออกบทวิเคราะห์ หุ้นบริษัท ปูนซิเมนต์ไทย จำกัด (มหาชน) หรือ SCC คาดกำไร Q3/64 ที่ 1.0 หมื่นล้านบาท +7% YoY แต่ -40% QoQ จากผลกระทบการแพร่ระบาดในภูมิภาค, อุปสงค์อ่อนแอช่วงฤดูฝน, ต้นทุนวัตถุดิบ - เชื้อเพลิงสูงขึ้นตามราคาพลังงาน
ทั้งนี้ ประมาณการของฝ่ายวิจัยยังไม่รวมความเสี่ยงการด้อยค่าสินทรัพย์ธุรกิจในเมียนมา หากเป็นไปตามคาด กำไร 9M64 จะคิดเป็น 87% ของทั้งปี ทำให้ประมาณการทั้งปีไม่มี Downside
ราคาถ่านหินพุ่งขึ้นเกือบ 2 เท่าตัวในปีนี้ เป็นปัจจัยกดดัน SCC อย่างไรก็ตาม บริษัทฯ จะควบคุมต้นทุนให้สูงขึ้นไม่เกิน 1 เท่า, เพิ่มสัดส่วนเชื้อเพลิงทางเลือก, ราคาถ่านหินจะกลับสู่ระดับปกติหลังการปรับสมดุล และมาตรการของภาครัฐตั้งแต่ Q3/64
ราคาหุ้น -6% แย่กว่า SET ที่ +3 สะท้อนข่าวลบด้านราคาพลังงานไปบ้างแล้ว ปัจจุบันซื้อขายบน Valuation ที่มีส่วนลด -2.0 SD
แผน Spin off ธุรกิจปิโตรเคมีเป็นปัจจัยหนุนสำคัญ แนะนำซื้อ เป้าหมาย 530 บาท
ยอดนิยมในตอนนี้