MINT โบรกชี้ราคาที่ปรับลงส่ง upside เปิดกว้างราว 58%

#Globlex #Thunhoon - MINT โบรกชี้ราคาที่ปรับลงส่ง upside เปิดกว้างราว 58%

งวด 2024 บริษัทรายงานกำไรสุทธิ 2,823 ลบ. -13%YoY, +146%QoQ มีผลกระทบด้านลบจากการตีมูลค่าการเคลื่อนไหวของอัตราแลกเปลี่ยน โดยบริษัทมีกำไรหลัก(Core Proft) 3,230 ลบ. +8%YoY พลิกจากขาดทุนสุทธิ 352 ลบ. ใน 1Q24 มีรายได้รวมจากการดำเนินงาน 44,600 ลบ. +10%YOY, 3,456 +18%QOQ เติบโตทั้งจากธุรกิจโรงแรม และร้านอาหาร การเพิ่มขึ้นของอุปสงค์การท่องเที่ยว 

Globlex มีมุมมองเชิงบวกต่อภาพการเติบโตทั้งในธุรกิจโรงแรม และร้านอาหารของบริษัท ผ่านกลยุทธ์การยกระดับแบรนด์ โดย Bloomberg Consensus คาดการณ์กำไรปี 24 ราว 8,164 ลบ. +51%YoY กำไรตามที่รายงานในช่วง 6M24 คิดเป็น 49% ของประมาณการทั้งปี 24 มีราคาเหมาะสมเฉลี่ย 40.25 บาท ประกอบกับราคาหุ้นที่ปรับตัวลงในช่วงที่ผ่านมาทำให้มี Upside เปิดกว้างราว 58% หุ้น ซื้อขายบน EVIEBITDA ปี 24 ราว 8.5x ต่ำกว่าระดับ -15.D. ของค่าเฉลี่ย 5 ปี เราจึงแนะนำ "ซื้อ"