#ภควัตจัดให้ วิธีเล่นหุ้น "SISB" 6 สตอรี่ที่ต้องรู้!!

"ภควัต พิสุทธิพันธุ์" ผู้อำนวยการ สายงานธุรกิจหลักทรัพย์ ลูกค้ารายย่อย บล.ซีจีเอสซีไอเอ็มบี (ประเทศไทย) กล่าวกับ“ทันหุ้น” ว่า "SISB" 1 ในหุ้นกลุ่ม re-opening play ที่ได้ประโยชน์อย่างมากหลังภาครัฐให้โรงเรียนกลับมาเปิดเรียน on-site 100%
- คาดกำไรไตรมาส 2/65 เติบโตได้ดีทั้ง YoY และ QoQ หนุนจากฐานต่ำและการที่ภาครัฐอนุญาตให้กลับมาเปิดเรียนที่โรงเรียนได้ตามปกติ รวมถึงจำนวนนักเรียนที่เพิ่มมากขึ้น โดยล่าสุดอยู่ที่ประมาณ 2,750-2,800 คน (+5% และ +4% จากไตรมาส 2/64 และ 1/65) จึงมีความเป็นไปได้ว่ารายได้ค่าธรรมเนียมการศึกษาและบริการ รวมถึงรายได้จากการจำหน่ายอุปกรณ์จะเพิ่มสูงขึ้น
นอกจากนั้นยังได้อานิสงส์บวกจากการที่โรงเรียนไม่มีส่วนลดค่าเทอมอีกต่อไป และมีแผนปรับขึ้นค่าเทอมประมาณ 3-5% ในเร็วๆนี้ ขณะที่ gross margin น่าจะเพิ่มสูงขึ้นมาที่ 49.5-50.0% (vs 49.2% ในไตรมาส 1/65)
- ปี 65 ผู้บริหารตั้งเป้ารายได้เติบโต 15-20% YoY มีปัจจัยผลักดันจากการกลับมาเปิดการเรียนการสอนตามปกติหลังสถานการณ์โควิดคลี่คลายลง และการรับรู้รายได้ของสาขาธนบุรี เฟส 2 เข้ามาเต็มปี รวมถึงการปรับขึ้นอัตราค่าเล่าเรียน นอกจากนั้นบริษัทยังมีแผนเดินหน้าเพิ่มจำนวนนักเรียนในกลุ่มประเทศอาเซียนมากขึ้น หลังมีผู้ปกครองชาวต่างชาติติดต่อสอบถามเข้ามามาก และเดินหน้าควบคุมค่าใช้จ่ายอย่างต่อเนื่อง
ขณะเดียวกันนั้นบริษัทยังคงเดินหน้าตามแผนกลยุทธ์การดำเนินธุรกิจในช่วง 5 ปีข้างหน้า โดยวางเป้าหมายมีจำนวนนักเรียนทั้งหมด 4,250 คน และขยายโรงเรียนสาขาเพิ่มขึ้น
- การเดินหน้าเปิดโรงเรียนนานาชาติสิงคโปร์แห่งที่ 5-6 ที่จังหวัดนนทบุรี และ ระยองในปี 66 จะช่วยสนับสนุนการเติบโตของรายได้อย่างมีนัยสำคัญ ซึ่งจะเป็น catalyst และ upside ที่สำคัญต่อราคาหุ้นในอนาคต
ปัจจุบันราคาหุ้นซื้อขายที่ 2565PE 43.3 (EPS 0.30 บาท/หุ้น) ใกล้เคียงค่าเฉลี่ยย้อนหลังตั้งแต่ IPO ที่ 43.0 เท่า
กราฟราคาหุ้น break downtrend line พร้อมสัญญาณซื้อทาง technical โดยมีแนวรับ 12.50 บาท แนวต้าน 13.40 – 13.70 / 14.10 บาท (Stop loss ถ้าหลุด 11.90 บาท)