ปลุกด้อมหุ้นเด่น จัดให้ 3 ตัวเด็ด ตามปัจจัยพื้นฐาน โบรกฯแนะเก็งกำไร

บล.เคจีไอ (ประเทศไทย) จัด 3 หุ้นเด่น น่าเก็งกำไร ตามปัจจัยพื้นฐาน ได้แก่หุ้น PJW ให้เป้าพื้นฐาน 6.80 บาท โดย 1) ประเมินแนวรับ 4.50 บาท / แนวต้าน 4.70 – 4.76 บาท กรณี Break ผ่านกรอบแนวต้านนี้ได้ประเมินมีโอกาสฟื้นตัวขึ้นทดสอบแนวต้านถัดไป +/- 5.0 บาท (Stop loss 4.36 บาท) 2) ประเมินแนวโน้มผลการดำเนินงาน Q2 – Q3 ฟื้นตัวต่อเนื่องจาก i) ต้นทุนเม็ดพลาสติกที่ยังทรงตัวต่ำต่อเนื่อง (ผลจากทั้งราคาน้ำมันดิบ และอุปทานเม็ดพลาสติกที่เพิ่มขึ้นมากในภูมิภาคปีนี้) เป็นบวกต่ออัตรากำไรขั้นต้น ii) คาดโรงงานพลาสติกที่ประเทศจีนเริ่ม Break even ได้ ไม่ถ่วงผลการดำเนินงานรวม หลังไม่มีมาตรการล๊อคดาวน์ iii) การผลิตรถยนต์ในปีนี้ยังโต YoY / ลูกค้าของ PJW ไม่มีปัญหาขาดแคลนชิพเช่นในปีก่อน 3) Forward PE 16.8 เท่า ใกล้เคียงค่าเฉลี่ยในอดีตที่ราว +/- 15.5 เท่า ขณะที่คาดผลการดำเนินงานปีนี้ฟื้นแรง +96% YoY
โดยราคาปิดล่าสุดที่ 4.54 บาท *
แนะนำหุ้น OR* ให้เป้าพื้นฐาน 30.00 บาท โดย 1) ประเมินแนวรับ 20.5 บาท / แนวต้าน 21.1 – 21.3 บาท กรณี Break ผ่านกรอบแนวต้านนี้ได้ประเมินมีโอกาสฟื้นตัวขึ้นทดสอบแนวต้านถัดไป +/- 22.1 บาท (Stop loss 20.2 บาท) 2) ประเมินแนวโน้มผลการดำเนินงาน Q2/66 จะฟื้นตัวต่อเนื่อง QoQ จากค่าการตลาดน้ำมันที่ฟื้นตัวขึ้น หลังจากที่ภาครัฐฯอนุญาตให้ปรับค่าการตลาดน้ำมันดีเซลกลับขึ้นไปอยู่ระดับปกติตั้งแต่กลาง ก.พ. และได้อานิสงส์จากราคาน้ำมันในตลาดที่โลกที่ปรับลดลง + ปริมาณขายน้ำมันที่คาดจะฟื้นตัว + ธุรกิจ Non-oil (ร้านกาแฟ) คาดฟื้นตัวตามภาคการท่องเที่ยว 3) Valuation ไม่แพง Forward PE 17.2 เท่า (ต่ำกว่า -2 เท่าของส่วนเบี่ยงเบนมาตรฐานในอดีตที่ 19.6 เท่า) PBV 2.32 เท่า (เท่ากับ -2 เท่าของส่วนเบี่ยงเบนมาตรฐานในอดีต)
โดยราคาปิดล่าสุดที่ 20.60 บาท *
แนะนำหุ้น AAV* ให้เป้าพื้นฐาน 3.70 บาท โดย 1) ประเมินแนวรับ 2.86 บาท / แนวต้าน 2.94 – 3.0 บาท กรณี Break ผ่านกรอบแนวต้านนี้ได้ ประเมินมีโอกาสทดสอบแนวต้านถัดไป +/- 3.3 บาท (Stop loss 2.80 บาท) 2) ประเมิน Sentiment บวกจาก i) จำนวนนักท่องเที่ยวที่จะเพิ่มขึ้น โดยเฉพาะนักท่องเที่ยวชาวจีน ii) ราคาน้ำมันปรับลดลง (ต้นทุนหลักลดลง) 3) ประเมินราคาหุ้น Laggard BA ขณะที่ผลการดำเนินงาน 1Q66 เริ่ม Turnaround และฝ่ายวิจัยฯยังคงคาดกำไรปีนี้ไว้ที่ราว 1.5 พันล้านบาท (จากขาดทุน -8 พันล้านบาทในปีก่อน)
โดยราคาปิดล่าสุดที่ 2.90 บาท *