หุ้นไทยเสี่ยงต่างชาติขาย "ประกิต" แนะอิเล็กทรอนิกส์-โรงพยาบาล

นายประกิต สิริวัฒนเกตุ กรรมการผู้จัดการ บริษัทหลักทรัพย์ เมอร์ชั่น พาร์ทเนอร์ จำกัด ให้สัมภาษณ์ในรายการ WEALTH LIVE เมื่อวันที่ 5 ตุลาคม 2569 ประเมินทิศทางการลงทุนในตลาดหุ้นไทยและปัจจัยต่างประเทศที่ต้องจับตา พร้อมแนะนำกลุ่มหุ้นที่มีโอกาสสร้างผลตอบแทนในช่วงนี้

บรรยากาศลงทุนเอเชียเป็นบวก หุ้นเทคฯ ฟื้นตามสหรัฐฯ

นายประกิตระบุว่า บรรยากาศการลงทุนในตลาดหุ้นเอเชียโดยรวมอยู่ในทิศทางที่ดี โดยหุ้นกลุ่มเทคโนโลยีฟื้นตัวตามตลาดหุ้นสหรัฐฯ ขณะที่ดัชนีนิเคอิของญี่ปุ่นปรับตัวขึ้นได้มากกว่า 2%

เฟดส่งสัญญาณระมัดระวัง แต่บอนด์ยีลด์ยังไม่ลง

สำหรับปัจจัยด้านนโยบายการเงินสหรัฐฯ นายประกิตมองว่า โอกาสที่ธนาคารกลางสหรัฐฯ (เฟด) จะปรับขึ้นดอกเบี้ยในการประชุมเดือนตุลาคมลดลงอย่างมาก หลังตัวเลขดัชนี ISM ภาคการผลิตออกมาไม่โดดเด่น ประกอบกับตัวเลขการจ้างงานนอกภาคเกษตร (Non-farm Payrolls) และความเห็นของกรรมการเฟดอย่าง Philip Jefferson และ Michelle Bowman ที่แสดงท่าทีระมัดระวังต่อการขึ้นดอกเบี้ย ซึ่งช่วยหนุนบรรยากาศการลงทุนให้ดีขึ้น อย่างไรก็ตาม อัตราผลตอบแทนพันธบัตร (บอนด์ยีลด์) อายุ 10 ปี ยังไม่ปรับตัวลงมากนัก

ความเสี่ยงหลักหุ้นไทย

นายประกิตเน้นย้ำว่า ความเสี่ยงสำคัญของตลาดหุ้นไทยในเวลานี้คือส่วนต่างอัตราดอกเบี้ยที่แท้จริงที่ยังคงถ่างออก อันเป็นผลจากบอนด์ยีลด์ระยะยาวที่ยังปรับตัวสูงขึ้น ขณะเดียวกันตลาดหุ้นไทยยังเผชิญแรงขายต่อเนื่องจากนักลงทุนต่างชาติ ซึ่งเป็นปัจจัยกดดันที่ต้องติดตามอย่างใกล้ชิด

แนะโฟกัสอิเล็กทรอนิกส์ HANA-KCE คาดงบออกมาดีมาก

ด้านกลยุทธ์การลงทุน นายประกิตแนะนำให้โฟกัสหุ้นกลุ่มอิเล็กทรอนิกส์ที่มีแนวโน้มสดใส ได้แก่ HANA, KCE, SMT และ DELTA โดยเฉพาะ HANA และ KCE ที่ประเมินว่าผลประกอบการจะออกมาดีมาก

โรงพยาบาลเด่นรับงบไตรมาส 3 ยังไม่แนะนำกลุ่มแบงก์

อีกกลุ่มที่น่าสนใจคือกลุ่มโรงพยาบาล ซึ่งนายประกิตแนะนำให้เก็งกำไรจากผลประกอบการไตรมาส 3 ที่คาดว่าจะออกมาดีจากจำนวนผู้ป่วยที่มาก ครอบคลุมทั้งโรงพยาบาลขนาดใหญ่อย่าง BDMS และบำรุงราษฎร์ (BH) รวมถึงโรงพยาบาลขนาดกลางอย่าง CHG, RJH, PR9 และ BCH นอกจากนี้ยังมองว่า PLANB ยังมีแนวโน้มไปต่อได้

ส่วนกลุ่มที่ยังไม่แนะนำในช่วงเวลานี้คือหุ้นกลุ่มธนาคาร เนื่องจากเป็นกลุ่มที่นักลงทุนต่างชาติถือครองในสัดส่วนสูง จึงมีความเสี่ยงจากแรงขายของนักลงทุนต่างชาติ