คาดการณ์ รายชื่อหุ้นเข้า/ออก SET50 และ SET100
ข่าววันนี้ ตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย (ตลท.) จะประกาศรายชื่อหุ้นที่อยู่ใน SET50 และ SET100 ชุดใหม่สำหรับใช้ในการคำนวณดัชนีครึ่งปีหลัง (1 ก.ค.-31 ธ.ค.64) ในช่วงกลางเดือน มิ.ย.นี้ ทั้งนี้ นายอภิชาติ ผู้บรรเจิดกุล ผู้อำนวยการอาวุโส สายงานวิเคราะห์เชิงกลยุทธ์ บล.ทิสโก้ เปิดเผยว่าจากการประเมินครั้งสุดท้ายคาดว่าหุ้นที่จะเข้า SET50 มี 3 ตัว คือ STGT, IRPC และ STA ซึ่งจะมาแทน VGI, BAM และ TOA ที่คาดว่าจะตกชั้นไปอยู่ในดัชนี SET100 ส่วนหุ้นที่คาดว่าจะเข้า ดัชนี SET100 มี 8 ตัว คือ STGT, STARK, M, BLA, RCL, TTA, DCC และ PSL ซึ่งคาดจะมาทดแทน GFPT, WHAUP, MAJOR, PRM, BEC, ORI, AMATA และ STEC ที่คาดว่าจะออกไปจากคำนวณดัชนี
นายอภิชาต กล่าวว่า หุ้นที่ได้รับคัดเลือกเข้าดัชนี SET50 น่าสนใจต่อการลงทุนระยะสั้น เพราะราคาหุ้นมักจะเคลื่อนไหวในทิศทางที่ดีกว่าตลาด จากการศึกษาข้อมูลการซื้อขายในอดีตนับตั้งแต่เกิดวิกฤตเศรษฐกิจโลกปี 2552 เป็นต้นมา พบว่า ในช่วงก่อนเริ่มมีผลบังคับใช้ 1 เดือน, 3 สัปดาห์, 2 สัปดาห์ และ 1 สัปดาห์ หุ้นที่ถูกคัดเลือกเข้าสู่การคำนวณดัชนี SET50 จะให้ผลตอบแทนเป็นบวกโดยเฉลี่ยประมาณ 7.6%, 4.4%, 2.5% และ 1.8% ตามลำดับ ซึ่งระดับความเชื่อมั่นเฉลี่ยมากกกว่าระดับ 70% หมายความว่า หากซื้อหุ้นตัวนั้นก่อนวันที่จะมีผลบังคับใช้ 1 เดือน จะให้ผลตอบแทนเฉลี่ยที่ 7.6% หรือหากซื้อหุ้นตัวนั้นก่อน 1 สัปดาห์ จะให้ผลตอบแทนเฉลี่ย ที่ 1.8% ตามลำดับ ส่วนหุ้นที่ถูกปลดออกจะให้ผลตอบแทนเฉลี่ยเป็นลบราว 3-4% ในช่วงเวลาดังกล่าว
ฝ่ายวิจัยฯ บล.เอเซียพลัส ระบุว่าจากการคำนวณหาหุ้นที่มีโอกาสถูกคัดเข้า/ออกดัชนี SET50 และ SET100 หลังข้อมูลที่ใช้ในการคำนวณครบสมบูรณ์ (มิ.ย. 63 - พ.ค. 64) โดยประเมินว่าจะหุ้นที่เข้า/ออก SET50 3 คู่ และหุ้นที่เข้า/ออก SET100 อีก 9 คู่
โดยหุ้นที่จะเข้า SET50 มี 3 ตัว คือ STGT, IRPC และ STA ส่วนหุ้นที่ออกจากSET50 คือ VGI, BAM และ TOA ซึ่งจะลงไปอยู่ในSET100 ส่วนหุ้นที่คาดว่าจะเข้า SET100 คือ STGT,STARK,BLA ,RCL
TTA,DCC,PSL,PTL,SYNEX ขณะที่ หุ้นที่ออกจาก SET100 คือ GFPT, WHAUP,TOA,MAJOR
PRM,ORI,BEC,TPIPP,TTW
จากสถิติในอดีต พบว่า หุ้นที่ถูกคัดเข้าคำนวณในดัชนี SET50 มักจะปรับตัวเพิ่มขึ้นก่อนวันบังคับใช้ (รอบนี้คือ ต้นเดือน ก.ค. 64) เสมอ โดยเฉพาะช่วง 1 เดือนก่อนวันบังคับใช้ มีโอกาสให้ผลตอบแทนเฉลี่ยราว 5- 6% แล้วราคาหุ้นจะค่อยๆปรับตัวลดลงหลังมีผลบังคับใช้ ส่วนหุ้นที่ถูกคัดเข้า SET100 มีโอกาสให้ผลตอบแทนที่น้อยกว่าเฉลี่ยราว 1-2% ดังนั้น กลยุทธ์แนะนำเก็งกำไรหุ้นที่มีโอกาสถูกเข้าคำนวณในดัชนี SET50 และ SET100 ในช่วง 1 เดือนก่อนวันบังคับใช้น่าจะได้ผลตอบแทนที่ดีตามสมควร
ส่วนหุ้นเด่นจากธีมนี้ แนะนำ BLA ได้แรงหนุนเสริมจาก Bond Yield ระยะยาวมีโอกาสขยับขึ้นต่อเนื่องตามภาพรวมเศรษฐกิจโลกฟื้นตัวขัดเจนขึ้น, STGT,STA ราคาตอบรับประเด็นลบลงมาลึก จน Upside เริ่มเปิดกว้างน่าสะสม