"ERW" โบรกฯ ชูตัวเลือกเด่น เก็งรับอานิสงส์กระตุ้นท่องเที่ยว
19 กันยายน 2567 ( 11:21 )
6
#ทันหุ้น - บล.หยวนต้า ออกบทวิเคราะห์ หุ้น บริษัท ดิ เอราวัณ กรุ๊ป จำกัด (มหาชน) หรือ ERW ระบุ RevPar เฉลี่ยทั้งกลุ่มในเดือน ก.ค.-ส.ค. 2567 เติบโตเล็กน้อยทั้ง QoQ และ YoY แนวโน้ม Q3/67 อาจไม่เด่น แต่จะกลับมาเด่นมากขึ้นในช่วง High Season ใน Q4/67 คาดกำไรปกติเติบโตเด่น QoQ และ YoY
ทั้งนี้ ฝ่ายวิจัยประเมิน ERW เป็นตัวเลือกเด่น ในการเก็งกำไรจากความคาดหวังมาตรการกระตุ้นภาคท่องเที่ยวของรัฐบาลชุดใหม่
โดยคงประมาณการปี 2567-2568 คาดกำไรปกติที่ 774 ลบ. (+8% YoY) และ 857 ลบ. (+11% YoY) ซึ่งในประมาณการปี 2568 รวมผลกระทบของการปิดรีโนเวทบางส่วนของ Grand Hyatt ERW ไว้แล้ว
คงคำแนะนำ “ซื้อ” แต่ปรับไปใช้ราคาเหมาะสม ณ สิ้นปี 2568 ที่ 5.10 บาทต่อหุ้น (อิง EV/EBITDA ที่12x เทียบเท่า -1.5SD ของค่าเฉลี่ยย้อนหลัง 5 ปี ช่วง Pre COVID-19)