COM7 กสิกรไทยคาดกำไรปกติ Q3 ที่ 825 ลบ. มอง Q4 โต iPhone 17 หนุน

#COM7 #ทันหุ้น-บล.กสิกรไทย ออกบทวิเคราะห์หุ้นบริษัท คอมเซเว่น จำกัด (มหาชน) หรือ COM7 โดยคาดว่าไตรมาส 3/68 จะมีกำไรปกติอยู่ที่ 825 ล้านบาท เพิ่มขึ้น 13.9% YoY จากยอดขายที่สูงขึ้นของสมาร์ทโฟน และแท็บเล็ตซึ่งส่งผลให้อัตรากำไรขั้นต้น หรือ GPM ขยายตัว แต่หากเทียบ QoQ กำไรลดลง 19.1% จากยอดขายและ GPM ที่ลดลงตามฤดูกาล

ส่วนแนวโน้มไตรมาส 4/68 ฝ่ายวิจัยคาดว่ากำไรจะยังคงเติบโตได้อย่างแข็งแกร่ง โดยได้รับแรงหนุนจากรายได้เต็มไตรมาสของ iPhone 17 การขยายตัวของโครงการ U-Fund และช่วงไฮซีซั่นของกลุ่มสมาร์ทโฟนและอุปกรณ์เสริม ซึ่งผู้บริหารคาดว่ารายได้ในไตรมาส 4/68 จะเติบโตอย่างน้อย 10% YoY เทียบกับประมาณการของฝ่ายวิจัยที่คาดโต 15.4% YoY

กลยุทธ์การลงทุน แนะนำถือหุ้น COM7 พร้อมทั้งปรับราคาเป้าหมายสิ้นปี 2569 ขึ้นเป็น 27.48 บาท จากเดิมที่ 26.28 บาท จากการปรับปีฐานการประเมินมูลค่าจากกลางปี 2569 ไปเป็นสิ้นปี 2569 ในแง่ของผลตอบแทนราคาหุ้นระยะสั้นนับจากเดือน ส.ค.ถึง ต.ค. COM7 มีผลตอแทนที่ดีกว่า ADVICE แบะ SYNEX ขณะที่ราคาหุ้นของ COM7 ปรับตัวเพิ่มขึ้น 6% ในระยะเวลา 1 เดือนนับจากเดือน ก.ย.และเพิ่มขึ้น 24% ในระยะเวลา 3 เดือนนับจากเดือน ส.ค.